2月25日，隨著山西銀行披露2025年同業(yè)存單發(fā)行計劃，其2024年度經(jīng)營概況也隨之出爐，經(jīng)營業(yè)績方面，截至2024 年末，山西銀行資產(chǎn)總額 3599.46億元，較上年末增加1.1%；2024年累計實現(xiàn)營業(yè)收入31.68億元，較上年增加0.6%；實現(xiàn)凈利潤0.51億元，較上年的8.31億元，減少93.86%。

資產(chǎn)質(zhì)量方面，截至2024 年末，山西銀行撥備覆蓋率達154.76%，較上年末減少47.98個百分點；不良貸款率達2.5%，較上年末增加0.76個百分點。

面對這樣一份令人大跌眼鏡的數(shù)據(jù)，山西銀行瞬間就成為了討論的熱點，但其實仔細看這份財報的數(shù)據(jù)細節(jié)就不難看出，這里邊的數(shù)據(jù)有極大的“水分”在內(nèi)，無論在資產(chǎn)總額和全年營收兩項數(shù)據(jù)上，山西銀行在2024年均保持了上漲，那么凈利潤突然的驟降則很可能是大幅計提了撥備。

結(jié)合其在2024年合并的數(shù)家村鎮(zhèn)銀行來看，這些合并項也成為了他的拖累項。那么對于山西銀行來說，面對又一次困難，是否有足夠的能力快速化解這些風(fēng)險，不如從過往來具體看看山西銀行的實力。

2020年，山西的金融體系面臨一場巨大的改革，其中晉城銀行2020年前三季度營業(yè)收入同比下滑25.17%，凈利潤同比大降65.23%，不良貸款率上行至3.79%，撥備覆蓋率跌破監(jiān)管紅線降至132.94%；晉中銀行、長治銀行2020年前三季度凈利潤均同比跌超50%；大同銀行2020年上半年凈利潤同比下滑76.17%；陽泉市商業(yè)銀行則一直未披露2019年年報。

面對如此險境，將這五家城商行合并成立一家省級城商行也勢在必然，2021年4月，在上述五家城商行的基礎(chǔ)上，山西銀行正式掛牌營業(yè)。

成立之初的山西銀行不良貸款率偏高，為3.29%。于是，為前瞻性消化風(fēng)險，主動處置歷史遺留問題，成立首年，通過清收、轉(zhuǎn)讓、重組等方式，山西銀行累計化解風(fēng)險資產(chǎn)125.99億元。同時，由于計提了大量的撥備，山西銀行2021年業(yè)績出現(xiàn)了大幅虧損，凈利潤虧損高達46.73億元。

在隨后的2022年及2023年，山西銀行在收入結(jié)構(gòu)段與成本管控端雙重發(fā)力，財報顯示，2023年凈利潤12.96億元，同比增幅高達64%，資產(chǎn)利潤率從0.13%翻倍至0.25%，這兩項指標不僅遠超同期城商行平均增速（約8%-10%），更標志著其徹底擺脫了重組初期的財務(wù)困境。

盡管成本收入比仍維持在80%的高位，但其在科技投入與人力成本上的戰(zhàn)略性支出，實則為長期效率提升埋下伏筆。對比同類銀行，山西銀行在不良資產(chǎn)處置成本上的大幅下降（清收15.3億元），亦間接釋放了利潤空間。

與此同時，傳統(tǒng)依賴存貸利差的模式被打破，手續(xù)費及傭金收入占比從5.77%提升至8.13%。通過代銷理財、托管業(yè)務(wù)等中間業(yè)務(wù)的拓展，山西銀行逐步降低對利率波動的敏感性。例如，其推出的“財富管理季”活動帶動理財銷售規(guī)模增長40%，顯露出向輕型銀行轉(zhuǎn)型的潛力。

在處理不良資產(chǎn)方面，山西銀行更是開展了一場刀刃向內(nèi)的攻堅戰(zhàn)，僅2023年山西銀行綜合運用現(xiàn)金清收、核銷、AMC轉(zhuǎn)讓等市場化手段，年內(nèi)處置不良資產(chǎn)15.3億元。

尤其在房地產(chǎn)領(lǐng)域，通過“保交樓”政銀企合作，將部分爛尾項目轉(zhuǎn)化為可控債務(wù)，避免了區(qū)域性風(fēng)險的擴散。更值得關(guān)注的是其創(chuàng)新嘗試——引入戰(zhàn)投參與煤炭企業(yè)債轉(zhuǎn)股，將不良債權(quán)轉(zhuǎn)化為長期股權(quán)投資，既緩解企業(yè)償債壓力，又為銀行鎖定未來收益。

此外，通過“智能風(fēng)控中臺”的搭建，山西銀行將貸前審查（如利用稅務(wù)、海關(guān)數(shù)據(jù)交叉驗證）、貸中預(yù)警（抵押物價值動態(tài)監(jiān)控）、貸后管理（現(xiàn)金流預(yù)測模型）全流程數(shù)字化。

2023年新增不良生成率下降18%，顯示出風(fēng)控系統(tǒng)的前瞻性。不良貸款率也由成立之初的3.29%降至1.74%，同時撥備覆蓋率也達到了202.74%，超過監(jiān)管標準的120%。

從股權(quán)結(jié)構(gòu)來看，山西銀行現(xiàn)有股東基本都是由山西原五大城商行股東轉(zhuǎn)變而來，股東數(shù)量眾多，有284 戶法人股東，2808 個自然人股東，且法人股東多以民企為主。民企股東因自身經(jīng)營狀況往往存在較大的資金需求，這容易導(dǎo)致銀行出現(xiàn)股權(quán)掛牌轉(zhuǎn)讓或者拍賣的情況，進而影響銀行股權(quán)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定性，不利于銀行的長遠戰(zhàn)略規(guī)劃和穩(wěn)定發(fā)展。

面對這一狀況，山西銀行開始對股權(quán)進行優(yōu)化，注冊資本從239.96億元增至258.94億元，國有股占比提升至74.37%，這一變化強化了地方政府對銀行戰(zhàn)略方向的主導(dǎo)權(quán)。在化解地方隱性債務(wù)、支持國企改革等任務(wù)中，國有資本的集中使其能夠快速響應(yīng)政策導(dǎo)向，例如向山西焦煤集團提供50億元轉(zhuǎn)型授信，既服務(wù)實體經(jīng)濟，又獲取優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)。

在以上的基礎(chǔ)上，山西銀行以場景嵌入為核心，重構(gòu)金融服務(wù)生態(tài)的全新模式積極尋求數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

首先是智慧網(wǎng)點平臺覆蓋97%的線下網(wǎng)點，看似是硬件升級，實則通過AI客服、遠程面簽等功能，將傳統(tǒng)柜臺轉(zhuǎn)化為“輕型服務(wù)樞紐”。例如，老年客戶通過“手機銀行關(guān)愛版”可一鍵連接人工客服，解決了數(shù)字化鴻溝痛點。

其“綠色金融和雙碳管理平臺”不僅服務(wù)于新能源項目，更聚焦山西傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的低碳轉(zhuǎn)型。通過將碳排放數(shù)據(jù)納入授信模型，為焦化企業(yè)提供技改專項貸款，實現(xiàn)了金融工具與地方產(chǎn)業(yè)升級的精準對接。 這一過程中，山西銀行的技術(shù)投入始終以“解決問題”為導(dǎo)向。例如，疫情期間推出的“非接觸式金融服務(wù)”，通過線上供應(yīng)鏈金融平臺為小微企業(yè)放款超30億元，技術(shù)真正轉(zhuǎn)化為抗風(fēng)險能力。

可以說在過去的兩年中，山西銀行從行業(yè)的“先例”一步步走向行業(yè)的“先驅(qū)”，在短短兩年半時間里，通過自身不斷的努力快速消化了歷史的包袱。

山西銀行的兩年蝶變，揭示了一條清晰的轉(zhuǎn)型路徑：以風(fēng)險化解為前提，以科技賦能為杠桿，以服務(wù)地方為根基，最終實現(xiàn)商業(yè)價值與社會價值的共振。其經(jīng)驗表明，區(qū)域性銀行不必困于“規(guī)模崇拜”，而應(yīng)立足本地經(jīng)濟特色，將風(fēng)險壓力轉(zhuǎn)化為改革動力。在金融供給側(cè)改革深化的當(dāng)下，山西銀行的實踐為行業(yè)提供了一個“小而美”的發(fā)展范本——唯有扎根區(qū)域，方能基業(yè)長青。