2023年8月1日，中國鎵、鍺出口管制正式生效。海關(guān)總署隨后公布：2023全年對美出口鎵僅1.3噸，占比不足3%，同比下降95%。當(dāng)五角大樓還在計算下一財年能買幾架F-35時，現(xiàn)貨市場鎵價已上漲80%。把軍備競賽拆成“成本-速度-確定性”三要素，中國正用“資源水龍頭”把美國軍工拖進(jìn)一場永遠(yuǎn)來不及補(bǔ)票的馬拉松。

五角大樓首先面對的是武器采購成本上漲。

美國國會研究處2024年10月報告：單架F-35需稀土永磁體約417公斤，全部進(jìn)口自中國或經(jīng)中國加工。2023年Q4—2024年Q1，釹鐵硼磁體中國出口均價由5.8萬美元/噸升至8.1萬美元/噸，漲幅40%。洛馬2024年財報承認(rèn)，材料溢價使F-35單機(jī)成本增加180萬美元，全年利潤下調(diào)3.2億美元。

氮化鎵T/R組件占AN/SPY-6雷達(dá)成本18%。2023年8月管制后，美國代理商現(xiàn)貨報價由1.2萬美元/公斤沖至2.1萬美元/公斤。雷神2025財年簡報披露，因鎵價上漲，首批AMDR-X雷達(dá)采購價上浮12%，相當(dāng)于把“福特”號護(hù)航編隊的防空圈預(yù)算多劃出1.3億美元。

中國人造金剛石占全球92%產(chǎn)能。2024年5月，商務(wù)部把高品級金剛石列入“出口許可目錄”，關(guān)稅不變但審批周期延長至45個工作日。美國陸軍2025年預(yù)算聽證會上，負(fù)責(zé)彈藥采購的少將證實，M829A4穿甲彈鎢金剛石模具成本上漲28%，單發(fā)采購價由6.7萬美元增至8.6萬美元，全年多支出2.4億美元。

美軍還要面臨把“五年計劃”拖成“十年扯皮” 。2022年7月，洛馬宣布重啟“毒刺”生產(chǎn)線。2023年10月，政府問責(zé)署報告：因銦、銻紅外導(dǎo)引頭材料斷供，復(fù)產(chǎn)周期由18個月延長至36個月，且2025年前只能交付60%的烏克蘭訂單。

美國得克薩斯“圓頂”稀土廠招股書披露：從采礦到分離全流程，環(huán)評+資本開支+技術(shù)調(diào)試需78個月，最快2029年量產(chǎn)。而國會研究處2024年11月備忘錄直言：在形成經(jīng)濟(jì)規(guī)模前，美軍高超音速導(dǎo)彈磁鋼仍需“中國來源”。

替代鎵的氮化鋁方案需通過軍規(guī)認(rèn)證。國防微電子中心平均周期28個月。2025財年預(yù)算已列裝的新型干擾機(jī)，因換料導(dǎo)致首批裝備時間由2025Q4推遲至2027Q2，直接錯過印太司令部提出的“2026危機(jī)節(jié)點”。

最后是不確定性戰(zhàn)：讓五角大樓的努力對結(jié)果永遠(yuǎn)不可控。從2023年7月3日公告，到8月1日生效，中國出政策僅給20天緩沖。超過80000個美軍零部件編號涉及受管制礦產(chǎn)。國防部2024年1月應(yīng)急拍賣國家防御庫存，發(fā)現(xiàn)鎵庫存僅5.7噸，不足全年需求一成，拍賣價隨行就市，預(yù)算局連改三次財年簡報。

2024年日本獲得中國額外10噸鍺配額，韓國瞬間跳價30%搶貨；五角大樓想插單，被告知“排到2026年”。美日韓三角在礦物競價里互相抬價，2024年12月首爾產(chǎn)業(yè)研究院報告：三國為爭奪同一批中國鍺，一年內(nèi)溢價累計105%。

無稀土電機(jī)、硅基氮化鎵兩大替代路線同步上馬，國會各撥20億美元。2024年10月，空軍研究實驗室測試顯示：無稀土電機(jī)功率密度掉14%，硅基氮化鎵耐熱掉18%，軍方被迫“雙軌并行”——預(yù)算翻倍、進(jìn)度減半，等于自己給自己挖第二條坑。

當(dāng)美國把軍費(fèi)堆到8860億美元時，中國只需在出口清單上加一個“*”號，就能讓其中1%直接蒸發(fā)成通脹。若中國對稀土、鎵、鍺同時實施“零出口”，美軍2025財年新增裝備成本將額外增加130–150億美元，相當(dāng)于一整艘“福特”級航母的造價。供應(yīng)鏈不是武器，卻能讓所有武器遲到；這就是今天大國軍備競賽真正的“時間閘門”。