最近，一則消息，轟動美國汽車行業(yè)。

美國鋁業(yè)巨頭諾維利斯公司（Novelis）位于紐約州奧斯威戈的工廠，因火災(zāi)事故預(yù)計停產(chǎn)至明年初。

作為美國汽車業(yè)的核心鋁材供應(yīng)商，該工廠承擔(dān)著全美約40%的汽車用鋁板原料供應(yīng)，停產(chǎn)將直接沖擊福特等主流車企的生產(chǎn)節(jié)奏。

被譽(yù)為“萬能金屬”的鋁對制造業(yè)有多重要？

美國鋁供應(yīng)鏈為何存在短板？

易拉罐、牙膏軟管、鋁箔紙，鋁制品在生活中非常常見。

正因?yàn)楹艹Ｒ姡芏嗳撕鲆暳虽X對制造業(yè)的重要性。

鋁，被譽(yù)為制造業(yè)的“萬能金屬”。

鋁具備輕量化、高強(qiáng)度、耐腐蝕、易加工、導(dǎo)電導(dǎo)熱性、可回收性六大核心優(yōu)勢，使其成為從基礎(chǔ)工業(yè)到高端制造的核心材料，廣泛應(yīng)用于汽車、航空航天、電子、建筑、包裝、新能源等關(guān)鍵領(lǐng)域。

鋁合金占C919飛機(jī)總凈質(zhì)量的65%

特別是，鋁能夠滿足當(dāng)前制造業(yè)對“高效、低成本、可持續(xù)”的核心需求。

這讓鋁的用量，不降反增。

最典型的，便是新能源汽車行業(yè)。

眾所周知，汽車車身重量越輕，耗能越低。

新能源汽車攜帶沉重的電池包（通常重達(dá)400-600公斤），車身重量比燃油車重。

研究表明，車輛重量每減少10%，續(xù)航里程可增加約6%-8%。

對于一輛續(xù)航500公里的電動車，減重100公斤可能意味著增加30-40公里的續(xù)航。這是車企和消費(fèi)者都無法抗拒的誘惑。

因此，新能源汽車對輕量化的需求遠(yuǎn)高于燃油車。

汽車使用的一體化壓鑄技術(shù)，主材便是鋁合金

減重，但又不能降低汽車的安全性能。

鋁成為最佳選擇，鋁的密度約為鋼的三分之一。

在保證強(qiáng)度和剛度的前提下，使用鋁合金部件可以比鋼制部件減重30%-50%，顯著提高續(xù)航。

例如，特斯拉Model 3白車身鋁材占比超90%，通過一體化壓鑄技術(shù)實(shí)現(xiàn)車身減重200kg，續(xù)航直接提升50km。

工信部《節(jié)能與新能源汽車技術(shù)路線圖》提出，我國汽車輕量化單車用鋁目標(biāo)，2025年和2030年分別實(shí)現(xiàn)250kg/輛和350kg/輛。

未來，鋁的“含金量”還將提升。

如此重要的金屬，全球產(chǎn)量分布如何？

如大家所料，中國是全球原鋁產(chǎn)量最多的國家。

根據(jù)世界金屬統(tǒng)計局（WBMS）最新數(shù)據(jù)，2024年全球原鋁產(chǎn)量為7181.62萬噸。

中國以4338.5萬噸的產(chǎn)量遙遙領(lǐng)先，占全球總產(chǎn)量的60.41%，已連續(xù)24年蟬聯(lián)世界第一鋁生產(chǎn)國。

2024年全球部分國家鋁產(chǎn)量及占比

其中，美國鋁產(chǎn)量只有67萬噸，不足全球的1%，也只有中國的六十分之一。

要知道，1980年，美國的鋁產(chǎn)量還高達(dá)465.4萬噸，位居全球第一。

美國部分年份鋁產(chǎn)量

美國鋁業(yè)，為何全面衰退了？

先拆解一下鋁產(chǎn)業(yè)鏈。

源頭材料是鋁土礦，一種含鋁量較高的天然礦石。

先通過拜耳法，從鋁土礦中提煉出的含鋁化合物，即氧化鋁。

氧化鋁只是中間產(chǎn)品，還需要使用冰晶石-氧化鋁熔融電解法，才能得到純金屬鋁，也就是業(yè)內(nèi)常說的原鋁。

這一過程，需要使用電，因此又被稱為電解鋁。

有了原鋁后，就可以進(jìn)一步加工成鋁板、鋁型材等，供給汽車、航天、建筑等終端使用。

可以看到，原鋁生產(chǎn)，兩大元素最為關(guān)鍵：鋁土礦與電。

美國鋁業(yè)的衰退，便是與此有關(guān)。

一方面，美國的鋁土礦儲備極度匱乏。

全球鋁土礦資源豐富，已探明儲量約291億噸，主要分布在非洲、大洋洲、南美和加勒比海地區(qū)。

部分國家鋁土礦儲量占全球比例

根據(jù)美國地質(zhì)調(diào)查局（USGS）2015年發(fā)布的數(shù)據(jù)，美國已探明的經(jīng)濟(jì)可采鋁土礦儲量約為2000萬噸。

這個儲量在全球范圍內(nèi)幾乎可以忽略不計。

美國鋁業(yè)想做大，卻是無米之炊。

另一方面，美國的電價不占優(yōu)勢。

沒有鋁土礦，還可以進(jìn)口。

但是，鋁冶煉還要用電，大量的電。

上文提到的電解法，是全球唯一工業(yè)化生產(chǎn)原鋁的技術(shù)，其核心特點(diǎn)是超高能耗。

每噸原鋁生產(chǎn)需消耗13000-15000千瓦時電力（約等于13-15度電/公斤鋁），能源成本占電解鋁生產(chǎn)成本的40%-50%。

可以說，鋁產(chǎn)品有沒有競爭力，就看用的電價是否便宜。

美國每噸鋁電力成本達(dá)550美元，遠(yuǎn)超加拿大290美元的水平，也比中國、俄羅斯高，這導(dǎo)致鋁廠喪失了競爭力。

在全球特別中國產(chǎn)能的擠壓下，美國鋁業(yè)產(chǎn)能萎縮也就成了必然。

美國也沒有坐視鋁產(chǎn)量萎縮，而是選擇了一條“曲線救國”之路。

這就是再生鋁。

再生鋁，又叫循環(huán)鋁，指的是通過熔煉廢舊鋁制品（如報廢汽車的鋁部件、用過的鋁飲料罐）得到的金屬鋁，本質(zhì)是對已生產(chǎn)過的鋁進(jìn)行“二次回收利用”。

與原鋁不同，再生鋁的生產(chǎn)過程，具有低能耗、低碳排、低成本等優(yōu)勢，更適合缺乏鋁土礦和電力的美國。

數(shù)據(jù)顯示，2023年，美國的再生鋁產(chǎn)量約為331萬噸左右，遠(yuǎn)超原生鋁產(chǎn)量，堪稱美國鋁供應(yīng)的中流砥柱。

本文開頭提到的諾維利斯公司，便是全球最大的鋁回收商，鋁材回收利用率處于全球領(lǐng)先水平。

即便如此，美國仍有約40%的鋁依賴進(jìn)口。

特別是，像諾維利斯公司這樣的再生鋁公司，鋁廢料的來源也依賴進(jìn)口。

近7年美國廢鋁進(jìn)口量，2025年進(jìn)口突破歷史峰值

正因如此，美國商務(wù)部明確將鋁定義為“對國家安全至關(guān)重要”的戰(zhàn)略物資，認(rèn)為鋁進(jìn)口量持續(xù)增長和國內(nèi)產(chǎn)量下降正威脅國家安全。

為了振興鋁業(yè)，特朗普政府的應(yīng)對之策還是“老一套”——提高關(guān)稅。

2025年2月，特朗普政府宣布將鋁進(jìn)口關(guān)稅從10%提升至25%。

4個月后，關(guān)稅進(jìn)一步提高至50%，并取消對加拿大、墨西哥等傳統(tǒng)盟友的免稅配額和豁免政策。

美國鋁業(yè)對此卻不以為然。

鋁業(yè)的核心問題，還是電力供給。

若要推動鋁產(chǎn)業(yè)回流，就需要大規(guī)模的電力供應(yīng)。

美國電網(wǎng)的負(fù)荷已經(jīng)十分緊張，難以支撐新冶煉廠的需求。

雪上加霜的是，財大氣粗的人工智能行業(yè)正在與鋁業(yè)搶電，吸納了大部分新增的電力。

雞賊的是，特朗普特意豁免了廢鋁進(jìn)口關(guān)稅，意在做大本土再生鋁規(guī)模。

此舉卻加劇了廢鋁資源競爭，導(dǎo)致廢鋁價格上漲。

美國中西部鋁溢價價格持續(xù)上漲

結(jié)果就是，美國本土鋁價大幅攀升，推高下游制造業(yè)成本，反而抑制了對鋁產(chǎn)品的需求。

美國鋁業(yè)CEO警告道：

關(guān)稅將“扼殺”美國鋁需求，與政府宣稱的“重振本土產(chǎn)業(yè)”目標(biāo)背道而馳。

提高關(guān)稅，救不了美國鋁業(yè)。

值得注意的是，中國鋁土礦資源儲量僅占全球的2.3%，卻生產(chǎn)了超過60%的原鋁。

根據(jù)中國海關(guān)總署的數(shù)據(jù)，2023年，中國共進(jìn)口鋁土礦1.41億噸。

中國鋁土礦的進(jìn)口依存度超過50%，高度集中于幾內(nèi)亞、澳大利亞。

任何一地的政治動蕩、政策調(diào)整或國際航運(yùn)危機(jī)，都可能對中國鋁產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈造成嚴(yán)重沖擊。

保障產(chǎn)業(yè)鏈安全，中國應(yīng)提早謀劃。