來源：牛彈琴

特朗普政府大筆投入推動下，美國國內(nèi)掀起“稀土熱”，市場一度陷入狂歡；但相較于中國成熟完善的稀土產(chǎn)業(yè)體系，也有美國企業(yè)意識到，前路面臨的挑戰(zhàn)遠比想象中嚴峻。諾維昂磁業(yè)公司（Noveon Magnetics）的經(jīng)歷便是典型。

據(jù)美媒彭博社28日報道，這家位于得克薩斯州的企業(yè)由斯科特·鄧恩（Scott Dunn）聯(lián)合創(chuàng)立，歷經(jīng)十年研發(fā)，于2023年實現(xiàn)稀土永磁體商業(yè)化銷售。盡管產(chǎn)能規(guī)模有限，該公司仍被視作美國擴大關(guān)鍵工業(yè)部件供應、削弱中國稀土領(lǐng)域主導地位的“前頭兵”。

據(jù)介紹，目前諾維恩已與美國通用汽車、瑞士電氣與工業(yè)自動化企業(yè)ABB集團等客戶簽訂合作協(xié)議。最近，該公司還與澳大利亞萊納斯稀土公司（Lynas Rare Earths）簽署合作協(xié)議，雙方將在輕稀土與重稀土采購方面開展合作，并為美國的國防和商業(yè)部門供應磁鐵。

鄧恩向美媒透露，今年早些時候中國宣布實施稀土出口管制后，他接到過大量咨詢電話，“客戶不僅要求按原計劃推進，還希望將原定產(chǎn)量提升數(shù)倍”。

話及此處，鄧恩面露難色，“部分客戶的需求標準，是中國幾十年產(chǎn)業(yè)積累才能做到的?！毖韵轮夂苊黠@——臣妾做不到。

受咨詢量激增影響，諾維昂今年接到的詢價遠超處理能力，不得不拒絕部分業(yè)務合作。目前鄧恩正推動德克薩斯州工廠將永磁體產(chǎn)能提升至每年2000噸的設(shè)計產(chǎn)能。他坦言，在整個行業(yè)中，已建成產(chǎn)能并不等同于能夠立即具備生產(chǎn)能力。

在他看來，對中國以外的稀土產(chǎn)業(yè)新興參與者而言，要在供應鏈各環(huán)節(jié)證明其自身供應能力，壓力極大：因為客戶大多希望看到“可見性、確定性和穩(wěn)定性，以便規(guī)劃短期發(fā)展”。

美媒《華爾街日報》28日報道同樣注意到西方這股“融資熱潮”。報道稱，中方的震懾性舉措，確實在一定程度上推動了西方稀土產(chǎn)業(yè)的復蘇，與美方芯片出口管制倒逼中國加速追趕有著類似的效果。更有稀土行業(yè)顧問揚言，中國“喚醒了沉睡的巨人”。

但這篇報道也給上頭的西方潑了一盆冷水：且不論重建西方稀土供應鏈本就需要時間，更何況該行業(yè)此前就已經(jīng)經(jīng)歷過多次“虛假繁榮”。事實就是，中國以外的稀土行業(yè)，在經(jīng)驗和專業(yè)技術(shù)方面都存在缺口。美媒還預測稱，如果中美達成長期協(xié)議、恢復正常貿(mào)易關(guān)系，西方關(guān)鍵礦產(chǎn)采購商仍會傾向于從中國采購。

總部位于紐約的投資公司Orion Resource Partners，其首席執(zhí)行官奧斯卡·萊夫諾夫斯基（Oskar Lewnowski）直言，“現(xiàn)在甚至都不是開始的結(jié)束，而是開始的開始。”

彭博社制圖

據(jù)美媒報道，中國在全球稀土產(chǎn)業(yè)中占據(jù)核心地位，不僅擁有全球半數(shù)稀土儲量，更掌控著大部分精煉產(chǎn)能。自上世紀80年代起，中國便持續(xù)擴大稀土產(chǎn)業(yè)規(guī)模，目前全球90%以上的稀土永磁體供應均來自中國。

為反制美國一系列關(guān)稅措施，中國于今年4月推出稀土出口管制政策；到了10月，又進一步宣布擴大管制范圍，明確境外運輸含微量特定稀土成分的產(chǎn)品時，需持有出口許可證。剛剛過去的周末，中美在馬來西亞舉行貿(mào)易會談，稀土問題預計被納入議程。

彭博社報道指出，在此背景下，盡管業(yè)內(nèi)普遍認為全球不會再回歸依賴單一稀土供應國的狀態(tài)，且以美國為首的西方各國政府正進一步加大對稀土產(chǎn)業(yè)的支持，但西方在稀土產(chǎn)業(yè)究竟能取得多大突破、進展有多快，仍是未知數(shù)；甚至稀土工廠能否按時建成、能否滿足客戶多樣化需求，都存在不確定性。

關(guān)鍵礦產(chǎn)咨詢公司Adamas Intelligence的報告也分析稱，理論上，美國目前規(guī)劃中的一批永磁體工廠若順利投產(chǎn)，到2028年產(chǎn)能或足以抵消進口需求。但這一目標的實現(xiàn)，需滿足所有項目按計劃推進且滿負荷運轉(zhuǎn)，且隨著需求增速超過供應增速，這一解決方案也并非長久之計。

高盛集團分析師在報告中則提到，2010年中國因“釣魚島爭端”對日本頒出稀土出口禁令時，也曾引發(fā)全球?qū)ο⊥廉a(chǎn)業(yè)的關(guān)注熱潮，但最終未能撼動中國的主導地位。究其原因，稀土產(chǎn)業(yè)建設(shè)周期長是重要因素：一座新稀土礦山的建設(shè)需8至10年，精煉廠建設(shè)也需約5年時間。

此外，稀土產(chǎn)業(yè)本身的特性也制約著西方的突破速度。一方面，稀土產(chǎn)業(yè)規(guī)模遠小于其他工業(yè)金屬。據(jù)高盛數(shù)據(jù)，2024年全球稀土產(chǎn)值約65億美元，僅為銅市場規(guī)模的1/33；另一方面，稀土貿(mào)易透明度低、流動性差，也制約了礦企對沖價格波動的能力。

重稀土采購則是西方產(chǎn)業(yè)擴張的另一大障礙。今年4月中國管制政策重點針對的正是部分重稀土，這類元素作為磁性材料添加劑，能確保永磁體在高溫環(huán)境下的性能。而全球大部分重稀土要么來自中國，要么來自其鄰國緬甸的沖突地區(qū)，且最終也需要運往中國進行精煉。

最終，客戶是否愿意承擔更高成本，也仍是決定西方稀土產(chǎn)業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵。為扶持新興產(chǎn)業(yè)而設(shè)定的生產(chǎn)商最低價格等措施，成本最終會轉(zhuǎn)嫁到消費者身上。理論上，部分客戶可能為規(guī)避地緣政治風險愿意接受高價，但政府目標與企業(yè)采購需求也并非總能一致。

基于上述因素，多名行業(yè)資深人士向彭博社給出的判斷是：憑借技術(shù)優(yōu)勢、成本控制能力，以及完善的供應鏈，中國仍將長期主導全球稀土市場。

中方一再強調(diào)，稀土相關(guān)物項具有軍民兩用屬性，依法對其實施出口管制是國際通行做法。但在新規(guī)祭出后，美方丑態(tài)百出。

上周，美國和澳大利亞簽署價值85億美元的關(guān)鍵礦產(chǎn)協(xié)議。美媒造勢稱，協(xié)議“旨在對抗中國”。特朗普也喜大普奔，當場就吵著要開香檳，還帶著幾分炫耀的口吻宣稱，一年后的礦產(chǎn)資源將充裕到“不知如何處理”。

推文截圖

然而狂歡過后，稀土領(lǐng)域?qū)＜?、國際貿(mào)易投資公司Ginger International Trade & Investment的董事托馬斯·克魯默（Thomas Kruemmer）拋出一番靈魂質(zhì)問：是美國想要構(gòu)建一個可替代中國稀土及關(guān)鍵礦產(chǎn)供應鏈的體系，“可為何要動用澳大利亞納稅人的錢，去解決其他國家的問題？”

《金融時報》早前報道稱，分析人士指出，高昂的能源與勞動力成本，讓澳大利亞稀土精煉廠的建設(shè)成本，幾乎是亞洲地區(qū)的5倍。為刺激稀土產(chǎn)業(yè)發(fā)展，澳政府為相關(guān)項目提供補貼，例如為西澳大利亞州投資18億澳元的伊魯卡資源公司（Iluka Resources）精煉廠項目提供大力支持。但這些補貼能否足以讓澳稀土產(chǎn)品具備與中國競爭的實力，得打一個大大的問號。

報道還提到，在美澳簽署協(xié)議后，部分澳大利亞礦業(yè)公司的股價大幅上漲，但一些小型企業(yè)仍難以獲得融資。而究其原因，仍然是投資者擔憂它們無法與成熟且實力雄厚的中國稀土產(chǎn)業(yè)競爭。

澳大利亞悉尼科技大學關(guān)鍵礦產(chǎn)研究員瑪麗娜（Marina Zhang）坦言：“即使美國及其所有盟友將稀土加工作為國家項目，我也會說，至少需要五年才能趕上中國?！?/p>

她談到，雖然美國和其他國家正大力投資開發(fā)中國之外的稀土供應替代方案，但他們距離實現(xiàn)這一目標還有很長的路要走。多年來，中方已經(jīng)培育了稀土領(lǐng)域的龐大人才庫，其研發(fā)網(wǎng)絡(luò)也領(lǐng)先競爭對手數(shù)年。

澳大利亞地緣政治學者、“地緣政治風險與戰(zhàn)略實踐”咨詢公司創(chuàng)始人菲利普·伊萬諾夫也贊同道，美澳關(guān)鍵礦產(chǎn)協(xié)議缺少細節(jié)，且兩國可能需要數(shù)十年才能與中方競爭。

他更擔憂的是，中方有能力采取“懲戒”措施，包括直接禁運澳大利亞鐵礦。

“定價也將是關(guān)鍵問題，中國不會坐視美國和澳大利亞破壞其當前競爭市場地位?！币寥f諾夫補充道。

對于美澳關(guān)鍵礦產(chǎn)協(xié)議，中國外交部發(fā)言人郭嘉昆21日曾回應指出，全球產(chǎn)供鏈的形成是市場和企業(yè)選擇的結(jié)果。關(guān)鍵礦產(chǎn)資源國應為保障產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈的安全穩(wěn)定發(fā)揮積極作用，確保正常的經(jīng)貿(mào)合作。

來源：觀察者網(wǎng)