兄弟們！沉靜已久的AI眼鏡周末又出大利好了

這次事關(guān)大廠(chǎng)阿里AI眼鏡

在2025世界人工智能大會(huì)（WAIC）開(kāi)幕首日，阿里巴巴正式發(fā)布了首款自研AI眼鏡——夸克AI眼鏡的技術(shù)研發(fā)進(jìn)展。

據(jù)悉，該產(chǎn)品采用定制雙音圈大振膜揚(yáng)聲器、超窄一體化FPC設(shè)計(jì)，實(shí)現(xiàn)鏡腿寬度壓縮40%，兼顧美觀(guān)與舒適。

夸克AI眼鏡將深度融合阿里及支付寶生態(tài)，具備通義千問(wèn)大模型和夸克最新AI能力，還支持高德導(dǎo)航、支付寶看一下支付、淘寶比價(jià)、飛豬商旅提醒等。

夸克AI眼鏡將帶有顯示功能，支持通話(huà)、音樂(lè)、翻譯、會(huì)議紀(jì)要等應(yīng)用，將采用雙芯雙系統(tǒng)，支持 RTOS和安卓雙系統(tǒng)，以及雙電池的換電設(shè)計(jì)，以提升續(xù)航能力。此外，還將首發(fā)Supen RAW超級(jí)暗光增強(qiáng)模式。

AI眼鏡作為AI應(yīng)用最重要落地場(chǎng)景之一，海內(nèi)外廠(chǎng)家爭(zhēng)先恐后的推出AI眼鏡。除了小米、華為、聯(lián)想、字節(jié)、Google 、Meta、 等這些傳統(tǒng)的互聯(lián)網(wǎng)大廠(chǎng)紛紛上新AI眼鏡外，一些專(zhuān)業(yè)的科技公司也在全力推出AI眼鏡，如XREAL、Rokid、李未可lawaken、雷鳥(niǎo)FFALCON等。

在各大科技公司和互聯(lián)網(wǎng)大廠(chǎng)爭(zhēng)相推出AI眼鏡的背后是AI眼鏡需求的高增速。

根據(jù)國(guó)際數(shù)據(jù)公司IDC數(shù)據(jù)顯示，2025年第一季度，中國(guó)智能眼鏡市場(chǎng)出貨量為49.4萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)116.1%。據(jù)IDC預(yù)測(cè)，2025年中國(guó)智能眼鏡市場(chǎng)出貨量將達(dá)到290.7萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)121.1%。

國(guó)投證券表示，萬(wàn)億市場(chǎng)空間可期，根據(jù)測(cè)算，無(wú)顯示AI眼鏡全球市場(chǎng)空間接近3億臺(tái)、超1900億元，AI+AR眼鏡長(zhǎng)期市場(chǎng)空間達(dá)5.85億臺(tái)、1.76萬(wàn)億元。

隨著阿里入局AI眼鏡，當(dāng)前正在上演“百鏡大戰(zhàn)”，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈公司有望迎來(lái)黃金。

那么阿里AI眼鏡產(chǎn)業(yè)鏈核心又有哪些呢？

從產(chǎn)業(yè)鏈來(lái)看，AI眼鏡由上游光學(xué)鏡片、鏡架結(jié)構(gòu)件及核心元器件的專(zhuān)業(yè)制造商組成；中游ODM/OEM代工廠(chǎng)商與品牌廠(chǎng)商；下游，主要是消費(fèi)應(yīng)用

經(jīng)過(guò)深度挖掘和梳理，阿里AI眼鏡核心產(chǎn)業(yè)鏈公司主要集中上游零部件和中游代工方面，總共10家核心供應(yīng)商。

第一家：國(guó)內(nèi)SoC芯片龍頭

公司亮點(diǎn)：公司是國(guó)內(nèi)SoC芯片領(lǐng)跑者，2021年底推出的RK3588為目前國(guó)內(nèi)唯一有能力替代高通、海思產(chǎn)品的高端芯片。

阿里AI眼鏡：可提供高性能AI芯片(如 RK3588)，支持多模態(tài)交互，可能用于夸克A1 眼鏡的視覺(jué)處理。

中報(bào)表現(xiàn)：預(yù)計(jì)公司2025年01-06月歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為52000萬(wàn)元至54000萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)185%至195%?？鄯呛髢衾麧?rùn)5.05億元至5.25億元，同比增長(zhǎng)186.00%至197.00%。

第二家：全球智能音頻SoC芯片龍頭

公司亮點(diǎn)：公司主營(yíng)低功耗無(wú)線(xiàn)計(jì)算SoC芯片的設(shè)計(jì)、研發(fā)、銷(xiāo)售。是全球智能音頻SoC芯片領(lǐng)域的領(lǐng)先供應(yīng)商。

阿里AI眼鏡：BES2800芯片已確認(rèn)搭載于阿里眼鏡，主打語(yǔ)音待機(jī)功耗降至毫瓦級(jí)，能實(shí)現(xiàn)16小時(shí)持續(xù)工作。

機(jī)構(gòu)動(dòng)態(tài)：北向資金重倉(cāng)580萬(wàn)股，加倉(cāng)275萬(wàn)股；社?；鹦逻M(jìn)130萬(wàn)股。

中報(bào)業(yè)績(jī)：預(yù)計(jì)公司2025年上半年歸母凈利潤(rùn)30500萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)106.45%?？鄯呛髢衾麧?rùn)2.84億元至2.84億元，同比增長(zhǎng)153.37%至153.37%。

第三家：圖像傳感器龍頭

公司亮點(diǎn)：公司是全球排名前三的CMOS圖像傳感器龍頭企業(yè)

阿里AI眼鏡：公司圖像傳感器產(chǎn)品在小尺寸及低功耗方面的優(yōu)勢(shì)高度適配AR/VR包括AI眼鏡等終端客戶(hù)需求，可能給夸克AI眼鏡提供圖像傳感器。

機(jī)構(gòu)動(dòng)態(tài)：一季度北上資金重倉(cāng)1.53億股，加倉(cāng)1367萬(wàn)股；香港上海匯豐銀行重倉(cāng)1127萬(wàn)股，加倉(cāng)104萬(wàn)股。

第四家：國(guó)內(nèi)SoC龍頭

公司亮點(diǎn)：公司是智能應(yīng)用處理器SoC龍頭企業(yè)之一，主營(yíng)的就是智能應(yīng)用處理器SoC、高性能模擬器件和無(wú)線(xiàn)互聯(lián)芯片的研發(fā)與設(shè)計(jì)；

阿里AI眼鏡：公司V821芯片跟下游客戶(hù)開(kāi)發(fā)大模型在AI眼鏡場(chǎng)景應(yīng)用，天貓精靈Sound系列智能音箱搭載公司相關(guān)芯片，未來(lái)有望搭載在夸克AI眼鏡上。

機(jī)構(gòu)動(dòng)態(tài)：一季度北上資金重倉(cāng)3531萬(wàn)股，加倉(cāng)2169萬(wàn)股，連續(xù)3個(gè)季度加倉(cāng)。

中報(bào)業(yè)績(jī)：預(yù)計(jì)公司2025年上半年歸母凈利潤(rùn)15600萬(wàn)元至17100萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)31.02%至43.62%?？鄯呛髢衾麧?rùn)1.3億元至1.4億元，同比增長(zhǎng)59.94%至72.25%。

第五家：光學(xué)龍頭

公司亮點(diǎn)：公司在濾波器(OLPF) 濾光片(IRCF)產(chǎn)銷(xiāo)量位居國(guó)際前列

阿里AI眼鏡：為Meta、雷鳥(niǎo)等提供光學(xué)組，可能供應(yīng)夸克AI眼鏡的AR顯示方案。

機(jī)構(gòu)動(dòng)態(tài)：一季度北上資金重倉(cāng)1.11億股，加倉(cāng)477萬(wàn)股，連續(xù)5個(gè)季度加倉(cāng)；中國(guó)人壽新進(jìn)重倉(cāng)1119萬(wàn)股；瑞眾人壽重倉(cāng)1068萬(wàn)股；新華人壽重倉(cāng)905萬(wàn)股。

第六家：精密結(jié)構(gòu)模組龍頭

公司亮點(diǎn)：公司是中國(guó)3C行業(yè)精密結(jié)構(gòu)模組系統(tǒng)解決方案提供商領(lǐng)先企業(yè)

阿里AI眼鏡：為AR鏡腿提供鎂鋁合金骨架，采用納米壓鑄工藝減重30%，良率達(dá)95%，有望給供應(yīng)夸克AI眼鏡鎂鋁和骨架。

第七家：精密制造龍頭

公司亮點(diǎn)：公司掌握了消費(fèi)電子產(chǎn)品防護(hù)玻璃生產(chǎn)的核心技術(shù)和工藝

阿里AI眼鏡：公司與Rokid宣布達(dá)成深度戰(zhàn)略合作，從鏡架、鏡片、功能模組到全自動(dòng)組裝實(shí)現(xiàn)全鏈條覆蓋，未來(lái)有望參與夸克AI眼鏡的鏡片制造

機(jī)構(gòu)動(dòng)態(tài)：截止4月7日十大流通股東最新動(dòng)態(tài)顯示，北上資金重倉(cāng)1.4億股，加倉(cāng)1156萬(wàn)股；公司回顧2381萬(wàn)股；四大公募基金重倉(cāng)1.34頭股。

第八家：全球聲光電一體化龍頭

公司亮點(diǎn)：公司是電聲器件龍頭制造商，一流的聲學(xué)整體解決方案提供商

阿里AI眼鏡：公司光柵波導(dǎo)片疊合技術(shù)解決了AR成像模糊問(wèn)題，并在2024年推出全球最輕的AR全彩光波導(dǎo)模組，有望成為阿里進(jìn)階版合作方。

機(jī)構(gòu)動(dòng)態(tài)：一季度北上資金重倉(cāng)1.26億股，加倉(cāng)1147萬(wàn)股；國(guó)家隊(duì)證金公司重倉(cāng)830萬(wàn)股；三大滬深300公募基金重倉(cāng)8667萬(wàn)股。

業(yè)績(jī)：一季度歸母凈利潤(rùn)4.69億元，同比增長(zhǎng)23%。

第九家：國(guó)內(nèi)存儲(chǔ)模組龍頭

公司亮點(diǎn)：公司是國(guó)內(nèi)少數(shù)同時(shí)掌握NAND Flash、DRAM存儲(chǔ)器研發(fā)設(shè)計(jì)與封測(cè)制造的企業(yè)，存儲(chǔ)器市占率居前。

阿里AI眼鏡：ePOP系列產(chǎn)品目前已被Google、Meta、小米、雷鳥(niǎo)創(chuàng)新等知名企業(yè)應(yīng)用于其智能眼鏡等智能穿戴設(shè)備上，有望成為夸克AI眼鏡存儲(chǔ)芯片供應(yīng)商。

第十家：眼鏡零售連鎖龍頭

公司亮點(diǎn)：國(guó)內(nèi)眼鏡連鎖零售第一股，旗下?lián)碛卸ㄎ徊煌乃拇笃放?/p>

阿里AI眼鏡：智能眼鏡驗(yàn)配龍頭，覆蓋70%主流品牌(如雷鳥(niǎo)、Rokid)，可能提供夸克AI眼鏡的線(xiàn)下驗(yàn)配服務(wù)

瑞芯微、恒玄科技、豪威集團(tuán)、全志科技、水晶光電、勝利精密、藍(lán)思科技、歌爾股份、佰維存儲(chǔ)、博士眼鏡

以上觀(guān)點(diǎn)不構(gòu)成任何操作建議，股市有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎。本報(bào)，告基于獨(dú)立、客觀(guān)、公正和審慎的原則制作，信息均來(lái)源于公開(kāi)資料，本公司對(duì)這些信息的準(zhǔn)確性和完整性不作任何保證。