FX168財經(jīng)報社(亞太)訊 當?shù)貢r間周四(8月7日)，美國總統(tǒng)特朗普(Donald Trump)簽署一項行政命令，向加密貨幣投資、私募股權和房地產(chǎn)交易等其他另類投資開放9萬億美元的美國退休市場。英國《金融時報》稱，此舉將重塑美國人的儲蓄管理方式。

(截圖來源：英國《金融時報》)

該命令指示華盛頓監(jiān)管機構重新審查和澄清現(xiàn)有法規(guī)，以允許將這些投資納入約9000萬美國儲戶用于401k退休計劃的專業(yè)管理基金中。

這些賬戶允許美國工人在收入納稅之前將部分工資投資于全球金融市場。這些計劃主要投資于股票和債券，以及跟蹤標準普爾500指數(shù)等廣泛市場指數(shù)的低成本基金。

此舉預計將推動尋求新資本來源的私人資本行業(yè)的增長，并向美國退休儲蓄賬戶開放加密貨幣投資。后者將進一步推進特朗普政府將數(shù)字代幣納入金融體系主流的努力。

雖然這將使工人的儲蓄不再局限于傳統(tǒng)的股票和債券，但也將使他們面臨新的風險，例如流動性降低、費用增加和杠桿率上升。

加密貨幣波動性較大，自今年年初以來飆升至歷史最高水平，但在過去十年中經(jīng)歷了一系列繁榮與蕭條的周期。

特朗普在周四的這項命令中寫道：“這些投資者中的絕大多數(shù)沒有機會參與……與另類資產(chǎn)投資相關的潛在增長和多樣化機會?！?/p>

他補充說，401k計劃的參與者已被“降級”到“回報缺乏……長期凈收益的資產(chǎn)類別”，而機構投資者可以通過其他投資方式獲得這些收益。

英國《金融時報》稱，該行政命令是特朗普政府廣泛放松管制舉措的一部分。特朗普政府已取消對加密貨幣投資的限制，結束對該行業(yè)的監(jiān)管調查，并放寬銀行業(yè)規(guī)則。

在特朗普的領導下，數(shù)字貨幣的價值飆升。特朗普的家族目前持有多家公司的大量股份，并在數(shù)字貨幣方面投資了數(shù)十億美元。

這些行業(yè)，尤其是數(shù)字資產(chǎn)行業(yè)的高管，一直是特朗普最熱心、最慷慨的支持者。一些人一直在關注該行政令的進展。

自《金融時報》5月份報道稱，將加密貨幣投資納入其中有助于特朗普最終批準該行政令以來，人們對此已期待數(shù)月。

一位高級顧問表示：“我不確定私人市場投資本身是否有足夠影響力推動此事通過。” 他們繼續(xù)說道，在特朗普政府內，加密貨幣遠比復雜且爭議性較高的私人資本交易更受青睞。

特朗普發(fā)布命令之前，私人資本集團及其顧問在華盛頓進行了激烈游說。在拜登(Joe Biden)政府試圖限制退休計劃中的此類投資后，他們感覺到有機會擴大其資金的吸引力。

私募股權集團多年來一直在爭取獲得401k退休計劃的準入，他們認為美國工人的儲蓄過于集中在一小部分公共股票和債券共同基金中。

近年來，私募股權行業(yè)一直難以從其歷來依賴的養(yǎng)老基金和捐贈基金中籌集資金。黑石集團(Blackstone)和阿波羅(Apollo)等集團預測，401k退休金計劃或將為該行業(yè)帶來數(shù)千億美元的新資產(chǎn)。

黑石集團(Blackstone)、KKR、貝萊德(BlackRock)和 Partners Group已經(jīng)與管理401k計劃的資產(chǎn)管理公司建立了合作伙伴關系。

特朗普在其第一任期的最后幾個月試圖刺激私人市場的投資，但由于401k計劃經(jīng)理對責任風險表示擔憂，此舉未能獲得支持。