【文/羽扇觀金工作室】

四川天府銀行正面臨多重挑戰(zhàn)。近日，該行行長(zhǎng)鐘輝因“工作另有安排”辭去行長(zhǎng)職務(wù)，雖保留副董事長(zhǎng)職位，但這一變動(dòng)仍引發(fā)市場(chǎng)關(guān)注。幾乎同時(shí)，該行旗下金融租賃公司10%股權(quán)即將被司法拍賣，起拍價(jià)高達(dá)1.26億元，引發(fā)對(duì)銀行股權(quán)穩(wěn)定性的擔(dān)憂。

更為嚴(yán)峻的是，該行前12大股東中，四川明宇集團(tuán)、四川永倫實(shí)業(yè)已成被執(zhí)行人，成都楓之林貿(mào)易法定代表人也被限制消費(fèi)，核心股東的風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)一步加劇了銀行治理難度。盡管2024年通過引入蜀道集團(tuán)等國資股東試圖改善局面，但效果尚待觀察。

經(jīng)營業(yè)績(jī)方面，該行凈利潤(rùn)較2015年峰值縮水85%，不良貸款率達(dá)2.10%，高于行業(yè)平均水平。同時(shí)，非標(biāo)投資風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)暴露，逾期規(guī)模達(dá)70.91億元，意味著每四元非標(biāo)投資中就有一元出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)信號(hào)。加之今年連續(xù)收到監(jiān)管大額罰單，這家曾經(jīng)的業(yè)界黑馬正面臨前所未有的考驗(yàn)。國資入場(chǎng)能否化解困局，仍有待時(shí)間檢驗(yàn)。

行長(zhǎng)辭任，天府銀行股權(quán)遭輪拍

鐘輝的辭職，在外界看來似乎有些突然。從公開信息看，鐘輝的辭任因“工作另有安排”，且他將繼續(xù)擔(dān)任公司副董事長(zhǎng)、董事會(huì)成員及董事會(huì)相關(guān)專門委員會(huì)成員。但這種相對(duì)平穩(wěn)的過渡，并未完全打消市場(chǎng)的疑慮。

從鐘輝過往工作履歷來看，較為簡(jiǎn)單，主要為人民銀行和四川天府銀行。他是四川南充人，1969年出生，今年56歲，擁有35年經(jīng)濟(jì)金融工作經(jīng)驗(yàn)。2023年3月，四川天府銀行的董事長(zhǎng)和行長(zhǎng)資格同時(shí)獲得監(jiān)管核準(zhǔn)。此次變動(dòng)屬于正常的新老交替，原董事長(zhǎng)邢敏因年屆退休而卸任。

值得注意的是，在鐘輝卸任的2025年，四川天府銀行的合規(guī)防線已頻頻告急，接連收到來自監(jiān)管機(jī)構(gòu)的大額罰單。

9月8日，央行貴州省分行的行政處罰信息顯示，四川天府銀行貴陽分行因涉及違反賬戶管理規(guī)定、違反金融統(tǒng)計(jì)相關(guān)規(guī)定等共計(jì)九項(xiàng)違法違規(guī)事實(shí)，被處以263.5萬元罰款。

在鐘輝辭任行長(zhǎng)職務(wù)的同時(shí)，四川天府銀行旗下子公司——四川天府金融租賃股份有限公司的10%股權(quán)即將被司法拍賣。

阿里司法拍賣平臺(tái)信息顯示，萬騰實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司持有的四川天府金租10%股權(quán)將于10月18日在該平臺(tái)公開拍賣，起拍價(jià)達(dá)1.26億元。

公開資料顯示，四川天府金租由四川天府銀行發(fā)起設(shè)立，于2016年底正式開業(yè)，是四川唯一一家金融租賃公司。其中，四川天府銀行持股比例為30%，萬騰實(shí)業(yè)持股比例為10%。此次將拍賣的是萬騰實(shí)業(yè)所持股份。

這已不是四川天府銀行相關(guān)股權(quán)第一次被拍賣。今年7月24日，南充市老實(shí)人商貿(mào)公司持有的300萬股天府銀行股權(quán)（占總股本0.1597%）在阿里平臺(tái)拍賣，起拍價(jià)1950萬元卻無人問津。

核心股東風(fēng)險(xiǎn)頻發(fā)，不良率攀高

除了小股東退出，四川天府銀行核心股東的狀況也令人擔(dān)憂。

企業(yè)預(yù)警通數(shù)據(jù)顯示，在持有天府銀行股權(quán)比例前12位的股東中，四川明宇集團(tuán)、四川永倫實(shí)業(yè)已淪為被執(zhí)行人，成都楓之林貿(mào)易處于限消狀態(tài)。

多名核心股東“出險(xiǎn)”使得股權(quán)穩(wěn)定性雪上加霜。或是為改善股權(quán)分散局面，天府銀行2024年啟動(dòng)50億元增資擴(kuò)股，最終蜀道集團(tuán)等13家國企參與，國資持股比例升至55.96%，蜀道集團(tuán)以23.35%持股成為第一大股東。但這種“清一色”國資輸血能否有效改善治理結(jié)構(gòu)，還有待觀察。

中誠信國際在跟蹤評(píng)級(jí)報(bào)告中指出，該行盈利能力較弱，內(nèi)源性資本補(bǔ)充幾近停滯，過度依賴外源性增資難以為繼。

而從四川天府銀行的經(jīng)營業(yè)績(jī)來看，同樣面臨嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。2024年年度報(bào)告顯示，該行實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入23.99億元，同比減少2.49%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)3.34億元，同比減少21.66%這已是該行主營業(yè)務(wù)收入連續(xù)第四年下降。

從更長(zhǎng)的時(shí)間維度來看，四川天府銀行的發(fā)展困境更為清晰。

該行曾經(jīng)歷過高速擴(kuò)張的黃金時(shí)期。2010年，其凈利潤(rùn)僅為5.7億元；到2015年，這一數(shù)字已躍升至23.5億元，五年間實(shí)現(xiàn)近四倍增長(zhǎng)。然而，2015年成為業(yè)績(jī)拐點(diǎn)。自此之后，天府銀行的盈利能力持續(xù)承壓。

數(shù)據(jù)顯示，2024年該行凈利潤(rùn)已降至3.3億元，較2015年高點(diǎn)累計(jì)縮水85%，跌勢(shì)驚人。2024年，該行的總資產(chǎn)為2599.68億元，在四川省內(nèi)城商行中排名第三。

但在資產(chǎn)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張的背景下，盈利能力卻一路下滑，這種“規(guī)模增長(zhǎng)、效益下滑”的現(xiàn)象暴露出該行資產(chǎn)運(yùn)營效率的嚴(yán)重不足。

在業(yè)績(jī)承壓的同時(shí)，四川天府銀行的資產(chǎn)質(zhì)量也令人擔(dān)憂。截至2024年末，該行不良貸款率為2.10%，雖較上年略有下降，但仍顯著高于全國城商行1.76%的平均水平。

更值得關(guān)注的是，該行非標(biāo)投資風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)暴露。根據(jù)2024年債券評(píng)價(jià)報(bào)告，其非標(biāo)投資領(lǐng)域不良與關(guān)注類資產(chǎn)合計(jì)占比超過三分之一，逾期規(guī)模更攀升至70.91億元。這意味著每四元非標(biāo)投資中，就有一元已出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)信號(hào)。

與此同時(shí)，該行抵債資產(chǎn)規(guī)模已積累至198.96億元，其中近半數(shù)滯留賬上超過兩年未能變現(xiàn)。

盡管債券評(píng)價(jià)報(bào)告中顯示該行正與多方商談處置方案，但緩慢的處置進(jìn)度與龐大的資產(chǎn)規(guī)模形成鮮明對(duì)比，減值計(jì)提壓力持續(xù)累積。

四川天府銀行的內(nèi)部控制和合規(guī)管理，同樣面臨嚴(yán)峻考驗(yàn)。

2025年以來，該行已多次收到監(jiān)管部門的罰單。今年2月，其成都分行因違反賬戶管理規(guī)定，被央行四川省分行重罰350萬元。短短五個(gè)月后，該行貴陽分行又因貸款管理不到位被罰263.5萬元，時(shí)任行長(zhǎng)助理還被警告。對(duì)于業(yè)務(wù)布局高度集中于川內(nèi)的四川天府銀行而言，貴陽分行是其走出四川的唯一省外據(jù)點(diǎn)。

當(dāng)前來看，國資入場(chǎng)提供了暫時(shí)的緩沖，但面對(duì)高管變動(dòng)、股權(quán)不穩(wěn)、業(yè)績(jī)下滑與風(fēng)控漏洞的多重挑戰(zhàn)，這家曾經(jīng)的業(yè)界黑馬能否重?zé)ㄉ鷻C(jī)，仍是一個(gè)待解之謎。

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