據(jù)目前安排，若無(wú)變化本周（ 9 月 29 日到 10 月 3 日）有 1 只新股申購(gòu)。

9月29日啟動(dòng)申購(gòu)的上證主板新股道生天合是全球風(fēng)電葉片用環(huán)氧樹(shù)脂龍頭，是國(guó)內(nèi)唯一一家向國(guó)際風(fēng)電整機(jī)巨頭維斯塔斯同時(shí)供應(yīng)風(fēng)電葉片用環(huán)氧樹(shù)脂和結(jié)構(gòu)膠的中資企業(yè)，同時(shí)積極開(kāi)拓光伏、消費(fèi)電子、半導(dǎo)體等新領(lǐng)域應(yīng)用，有望進(jìn)一步打開(kāi)成長(zhǎng)空間。政策鼓勵(lì)及成本下降雙重推動(dòng)下國(guó)內(nèi)外風(fēng)電新增裝機(jī)量仍將維持較快增長(zhǎng)，有望帶動(dòng)風(fēng)電葉片用材料需求持續(xù)擴(kuò)張。

本周1股打新

截至發(fā)稿，本周網(wǎng)上發(fā)行的1只新股披露發(fā)行價(jià)。上證主板新股道生天合發(fā)行價(jià)為5.98元，發(fā)行市盈率29.05倍，行業(yè)最近一個(gè)月平均動(dòng)態(tài)市盈率26.99倍。

道生天合是一家致力于新材料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售的國(guó)家級(jí)高新技術(shù)企業(yè)，道生天合產(chǎn)品圍繞環(huán)氧樹(shù)脂、聚氨酯、丙烯酸酯和有機(jī)硅等高性能熱固性樹(shù)脂材料，形成了風(fēng)電葉片用材料、新型復(fù)合材料用樹(shù)脂和新能源汽車(chē)及工業(yè)膠粘劑三大系列產(chǎn)品，主要為風(fēng)電、新能源汽車(chē)、儲(chǔ)能、氫能等新能源領(lǐng)域，以及航空、油氣開(kāi)采、電力、模具制造等領(lǐng)域的國(guó)內(nèi)外客戶提供系列化、差異化和精細(xì)化的新材料產(chǎn)品綜合解決方案。

通過(guò)持續(xù)自主研發(fā)和技術(shù)創(chuàng)新，公司風(fēng)電葉片用環(huán)氧樹(shù)脂產(chǎn)品已經(jīng)基本實(shí)現(xiàn)了對(duì)主流風(fēng)機(jī)葉型的全覆蓋，2024 年道生天合“風(fēng)電葉片用環(huán)氧樹(shù)脂系列” 銷(xiāo)量 14.31萬(wàn)噸，道生天合“風(fēng)電葉片用結(jié)構(gòu)膠”銷(xiāo)量1.52 萬(wàn)噸；根據(jù)中國(guó)石油和化學(xué)工業(yè)聯(lián)合會(huì)出具的說(shuō)明函，2022至2024 年道生天合“風(fēng)電葉片用環(huán)氧樹(shù)脂系列”銷(xiāo)量位居全球首位。同時(shí)，道生天合“風(fēng)電葉片用結(jié)構(gòu)膠”銷(xiāo)量位居國(guó)內(nèi)第 2、全球第3。

近年來(lái)，道生天合不斷開(kāi)發(fā)新產(chǎn)品，并致力于拓展產(chǎn)品的應(yīng)用領(lǐng)域。新型復(fù)合材料用樹(shù)脂可廣泛應(yīng)用于玻纖/碳纖拉擠制品、螺栓套預(yù)埋件、碳纖維抽油桿、模具制造、阻燃部件等軌道交通領(lǐng)域，碳纖維航空座椅、碳纖維建筑補(bǔ)強(qiáng)板等建材領(lǐng)域，已涵蓋重慶風(fēng)渡、中復(fù)碳芯、北玻院、天順風(fēng)電、泰山玻纖、國(guó)興復(fù)材、海源復(fù)材、振石集團(tuán)等客戶。新能源汽車(chē)及工業(yè)膠粘劑可廣泛應(yīng)用在電機(jī)、電池和電控零部件等新能源汽車(chē)三電系統(tǒng)、傳感器等電子領(lǐng)域及其他工業(yè)領(lǐng)域，目前已涵蓋了比亞迪集團(tuán)、廣汽集團(tuán)、吉利集團(tuán)、泰科電子、蜂巢能源、國(guó)軒高科、遠(yuǎn)景能源、博瑞電力、贛鋒集團(tuán)等終端客戶。

業(yè)績(jī)方面，2023年至2025年上半年，道生天合實(shí)現(xiàn)營(yíng)收32.02億元、32.38億元和17.85億元，凈利潤(rùn)分別為1.55億元、1.55億元和0.86億元。

本次IPO，道生天合募資投入到年產(chǎn)5.6萬(wàn)噸新能源及動(dòng)力電池用等高端膠粘劑、高性能復(fù)合材料樹(shù)脂系統(tǒng)項(xiàng)目，以及償還銀行貸款。

1公司IPO上會(huì)

值得注意的是，截至目前本周（9月29日到10月3日）將有1家IPO首發(fā)上會(huì)，為擬闖關(guān)北交所IPO的新天力。

9月30日北交所IPO上會(huì)的新天力專(zhuān)注于為客戶提供一站式的食品容器綜合解決方案，并致力于成為全球食品業(yè)界備受信賴的合作伙伴。公司主要產(chǎn)品為塑料和紙制食品容器，下游涵蓋食品工業(yè)、餐食、街飲等不同應(yīng)用場(chǎng)景，公司依托持續(xù)創(chuàng)新的技術(shù)、優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品質(zhì)量和出色的定制開(kāi)發(fā)能力，為香飄飄、蜜雪冰城、伊利股份、蒙牛集團(tuán)、西貝、農(nóng)夫山泉等知名食品工業(yè)企業(yè)、連鎖餐飲品牌提供多場(chǎng)景、全方位的食品容器綜合解決方案。

新天力憑借其出色的創(chuàng)新研發(fā)能力，主導(dǎo)或參與了17 項(xiàng)食品容器領(lǐng)域國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)和團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)的制定。根據(jù)中國(guó)包裝聯(lián)合會(huì)的《說(shuō)明》，新天力的熱成型塑料食品容器包裝產(chǎn)品在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的銷(xiāo)售收入排名位列“行業(yè)前三”，擁有較為突出的行業(yè)地位。

業(yè)績(jī)方面，2023年至2025年上半年，新天力實(shí)現(xiàn)營(yíng)收10.22億元、11.01億元和5.36億元，凈利潤(rùn)5777.4萬(wàn)元、6840.08萬(wàn)元和4257.27萬(wàn)元。

本次IPO，新天力擬募資3.98億元，投入到年產(chǎn)36000噸高質(zhì)量塑料食品容器擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目、研發(fā)中心升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金。

責(zé)編：彭勃

校對(duì) ：楊舒欣