北京證券交易所消息，9月29日，浙江正導(dǎo)技術(shù)股份有限公司（簡稱“正導(dǎo)技術(shù)”）回復(fù)北交所第三輪問詢。

第三輪問詢，北交所問詢的問題主要涉及經(jīng)營現(xiàn)金流、訴訟糾紛、在手訂單等問題。

招股書顯示，正導(dǎo)技術(shù)各期經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量持續(xù)為負(fù)，分別為-1.99億元、-2.33億元、-7264.37萬元。

對于經(jīng)營現(xiàn)金流持續(xù)為負(fù)，正導(dǎo)技術(shù)回復(fù)道：

（1）2024年發(fā)行人減少票據(jù)直接貼現(xiàn)融資，改為向銀行質(zhì)押商業(yè)承兌匯票以換取銀行承兌匯票和銀行授信額度，并向主要供應(yīng)商用銀行承兌匯票支付貨款，在上述模式下，發(fā)行人2024年經(jīng)營活動現(xiàn)金流增加約4,200萬元。

（2）2024 年，發(fā)行人承擔(dān)的商業(yè)承兌匯票貼現(xiàn)利率為1.90%-2.60%，同期，銀行承兌匯票貼現(xiàn)利率為0.90%-1.05%，即商業(yè)承兌匯票變現(xiàn)模式發(fā)生變動后，發(fā)行人承擔(dān)的資金成本有所降低。

（3）發(fā)行人可比公司對主要客戶的信用期限基本為30-90天，發(fā)行人對主要客戶的信用期限為90-180天。

（4）截至報告期末，發(fā)行人 6 個月內(nèi)需要償還的債務(wù)為46,913.03 萬元，發(fā)行人說明償還債務(wù)的主要資金來源為收回應(yīng)收賬款3.42億元和受限貨幣資金6765.10萬元。

（5）發(fā)行人采用商業(yè)承兌匯票質(zhì)押的方式獲得銀行承兌匯票，不用再繳存銀行承兌匯票保證金。

（6）截至報告期末，發(fā)行人抵押及質(zhì)押資產(chǎn)金額合計2.26億元。